¿Cómo calcular el margen de apalancamiento flotante según el valor nominal de las posiciones?

Veamos un ejemplo:

1. 1 Abrimos la posición no. 1: Buy, 30 lotes del par GBPUSD a 1.4584.
   • El valor nominal de esta posición es de 30 × 100 000 × 1.4584 = 4 375 200 USD. Como el valor nominal no es mayor que 7 000 000 de USD, pero sí mayor que 3 500 000 de USD, se aplicará un apalancamiento de 1:1000 para los primeros 3 500 000 de USD y un apalancamiento de 1:500 para el resto.
   • Requerimiento de margen: 3 500 000 / 1000 + 875 200 / 500 = 5250.4 USD.
2. 2

   Después, abrimos la posición no. 2: Buy, 25 lotes del par EURUSD a 1.3175.

   El valor nominal de esta posición es de 25 × 100 000 × 1.3175 = 3 293 750 USD.

   El valor nominal total de las posiciones 1 y 2:

   • 4 375 200 (para la primera posición abierta) + 3 293 750 (para la segunda posición abierta) = 7 668 950 USD.
   • El valor nominal total de las posiciones abiertas es mayor que 7 000 000 de USD, pero menor que 12 000 000 de USD. Se aplicará un apalancamiento de 1:1000 para los primeros 3 500 000 de USD; 1:500 de apalancamiento para los siguientes 3 500 000 de USD; y 1:200 de apalancamiento para las posiciones restantes.
   • Requerimiento de margen: 3 500 000 / 1000 + 3 500 000 / 500 + 668 950 / 200 = 13 844.8 USD.
3. 3

   Posteriormente, abrimos la posición no. 3: Buy, 32 lotes del par GBPUSD a 1.4590.

   Su valor nominal es de 32 × 100 000 × 1.4590 = 4 668 800 USD.

   El valor nominal total de las posiciones 1, 2 y 3 es:

   • 4 375 200 (para la primera posición abierta) + 3 293 750 (para la segunda posición abierta) + 4 668 800 (para la tercera posición abierta) = 12 337 750 USD.
   • El valor nominal de las posiciones abiertas ahora es mayor que 12 000 000 de USD, pero no supera los 15 000 000 de USD. Por tanto, para los primeros 3 500 000 de USD se aplicará un apalancamiento de 1:1000. Para los siguientes 3 500 000 de USD, se aplicará un apalancamiento de 1:500; para los primeros 5 000 000 de USD, el apalancamiento será de 1:200; para la parte restante de las posiciones, será de 1:100.
   • Requerimiento de margen: 3 500 000 / 1000 + 3 500 000 / 500 + 5 000 000 / 200 + 337 750 / 100 = 38 877.5 USD.
4. 4

   Abrimos la posición no. 4: Buy, 36 lotes del par EURUSD a 1.3164.

   Su valor nominal es: 36 × 100 000 × 1.3164 = 4 739 040 USD.

   El valor nominal total de las cuatro posiciones abiertas es de:

   • 4 375 200 (para la primera posición abierta) + 3 293 750 (para la segunda posición abierta) + 4 668 800 (para la tercera posición abierta) + 4 739 040 (para la cuarta posición abierta) = 17 076 790 USD.
   • Ahora el valor nominal total de las posiciones abiertas supera los 15 000 000 de USD. Por ende, para los primeros 3 500 000 de USD, aplica un apalancamiento de 1:1000; para los siguientes 3 500 000 de USD, un apalancamiento de 1:500; para los primeros 5 000 000 de USD el apalancamiento será de 1:200; para los siguientes 5 000 000 de USD, será de 1:100 y para la parte restante, será de 1:25.
   • Requerimiento de margen: 3 500 000 / 1000 + 3 500 000 / 500 + 5 000 000 / 200 + 5 000 000 / 100 + 76 790 / 25 = 88 571.6 USD.
5. 5

   Cerramos la posición no. 2 (Buy, 25 lotes de EURUSD a 1.3175).

   Su valor nominal es de 3 293 750 USD.

   Tomando en cuenta que hemos cerrado la posición no. 2, el valor nominal de las 3 posiciones restantes es de:

   • 4 375 200 (para la primera posición abierta) + 4 668 800 (para la tercera posición abierta) + 4 739 040 (para la cuarta posición abierta) = 13 783 040 USD.
   • En este caso, como resultado del cierre de la segunda posición, se redujo el valor nominal total, lo que condujo a la disminución del requerimiento de margen.
   • Requerimiento de margen: 3 500 000 / 1 000 + 3 500 000 / 500 + 5 000 000 / 200 + 1 783 040 / 100 = 53 330.4 USD.